金融服务机构

独立并购与资本市场顾问

在FSC注册的企业融资顾问资质授权提供独立交易顾问、交易架构设计及资本市场建议,是打造可信并购精品投行或独立企业融资业务的基础。

概述

何为企业融资顾问?

企业融资顾问资质允许持牌人就并购、剥离、资本募集、重组及结构性融资交易提供独立建议。这是独立顾问精品投行、交易撮合公司及资本市场顾问机构的天然注册选择,适合寻求受监管基地以服务非洲、亚洲及国际客户的机构。

FSC要求企业融资顾问维持适当的专业标准,管理利益冲突,并向客户披露其顾问关系。Mauritius的地理位置、广泛的条约网络及可信的监管框架,使其成为服务非洲和亚洲跨境并购活动的顾问业务的理想基地。

Aurevya为企业融资顾问注册提供全流程支持,从初步范围评估和FSC注册,到客户协议框架、利益冲突政策及持续合规事务,为专业运作的顾问业务提供监管基础。

FSC
已注册
金融服务委员会注册为独立企业融资顾问提供监管地位,成为在非洲、亚洲及国际市场就重大交易提供顾问的可信基础。
独立
顾问地位
FSC注册赋予独立顾问资质,使该业务能够在需要监管地位的受监管交易及资本市场委托中担任独立财务顾问。

权限范围

主要特点

并购顾问
获授权就并购及剥离交易提供顾问服务,为境内及跨境交易中的买方、卖方及其董事会提供独立估值、交易架构设计、谈判支持及交易管理建议。
资本募集
在FSC企业融资顾问监管框架内,就股权和债务资本募集提供独立建议,包括发行架构设计、定价及条款建议、投资者识别与接洽,以及资本募集流程管理。
交易架构设计
就复杂交易的最优架构提供专业建议,包括控股架构、盈利能力对赌安排、合资企业组建、重组及分拆,将监管地位与实务交易专业知识相结合。
交易管理
端到端管理交易流程,包括项目管理、尽职调查协调、文件审查、监管审批协调及完成机制,在整个交易生命周期内为客户提供单一顾问责任窗口。
独立顾问角色
企业融资顾问作为独立顾问的角色至关重要,为董事会、股东及投资者提供关于交易公平性、交易条款及战略适配性的独立评估,避免综合性银行顾问可能存在的利益冲突。
利益冲突管理
FSC要求企业融资顾问维持稳健的利益冲突政策,识别、管理并披露因顾问关系而产生的利益冲突,确保客户在其交易中获得真正独立的建议。

流程

运作方式

01
业务范围界定
我们与申请人合作界定企业融资顾问委托范围,包括拟提供顾问服务的交易类型、客户群体、地理重点及顾问团队的专业背景,并据此确定FSC注册要求。
02
FSC注册
准备并提交FSC注册申请,包括公司架构、业务计划、关键人员资质、职业责任保险及合规框架文件,确保向FSC提交完整专业的申请。
03
客户协议框架
制定FSC合规所需的客户端接洽文件,包括顾问委托书、费用披露安排、服务范围界定及保密框架,为专业顾问关系提供合同基础。
04
利益冲突政策实施
设计并实施FSC要求的利益冲突政策,包括识别及披露程序、信息隔离机制及冲突登记册,确保该业务符合受监管企业融资顾问所需的独立性标准。
05
交易执行支持
为交易执行提供持续支持,为顾问委托的开展提供监管框架,并在顾问的受监管地位相关时,协助处理任何FSC接洽或监管审批方面的交易事宜。
06
持续合规
提供持续合规支持,包括年度FSC报告、职业责任保险续保、冲突登记册更新,以及遵守影响企业融资顾问注册的任何FSC指引或监管变化。

实务考量

要求与时间表

监管要求

  • 最低出资资本MUR 1,000,000(约合USD 21,000),须全额缴付
  • 依据《金融服务法》以企业融资顾问身份向FSC注册
  • 具备相关学术及专业资质的合格企业融资人员
  • 利益冲突政策,包含识别、管理及披露程序
  • 客户披露模板,涵盖顾问委托、范围及费用披露
  • 与顾问范围相适应的职业责任保险
  • 对关键人员及实益所有人进行适当性评估
  • 持续FSC报告及年度申报义务

预计时间表

  • 公司设立:完成KYC和架构文件后2–3周
  • 申请准备:3–5周,专业资质文件及业务计划为主要准备内容
  • FSC审核:提交后4–6周,企业融资顾问注册通常比牌照申请处理更为高效
  • 运营启动:注册后2–3周,用于客户协议框架及运营设置

常见问题

常见问答

在FSC注册的企业融资顾问可就广泛的交易提供顾问服务,包括并购、剥离、管理层收购及管理层参与收购、私募股权投资、股权及债务资本募集、公司重组、分拆、合资企业及结构性融资交易。顾问范围并不限于涉及Mauritius实体的交易,Mauritius基地顾问可就涉及其他司法管辖区实体的跨境交易提供建议,利用Mauritius的地理及条约优势服务非洲和亚洲的交易流。
企业融资顾问注册涵盖就资本募集提供建议,但若顾问同时执行交易(证券交易)、安排认购或在募集过程中接收客户资金,则可能需要额外的FSC授权。顾问活动与交易活动之间的区分十分重要,企业融资顾问所提供的服务范围应审慎架构,以保持在顾问业务的边界内。Aurevya就如何架构顾问范围以最大化商业效用同时保持在企业融资顾问注册范围内提供建议。
FSC要求企业融资顾问通过其关键人员的资质和经验证明适当的专业能力。相关资质包括专业会计资质(CPA、ACCA、CA)、法律学位、CFA持证人身份,以及在知名金融机构或律师事务所积累的重大交易顾问经验。FSC结合拟议顾问范围评估资质情况——就非洲并购提供顾问服务的精品投行需证明在这些市场具备相关经验。Aurevya就如何最有效地呈现人员资质以供FSC评估提供建议。
企业融资顾问须维持利益冲突政策,识别因公司顾问关系而产生的潜在利益冲突,包括同时代表买方和卖方、持有顾问客户的股权,或与交易对手方存在既往关系。如识别出冲突,顾问必须通过信息隔离和披露予以管理,或婉拒该委托。FSC期望冲突登记册得到积极维护,且冲突政策得到一贯适用。Aurevya设计切实可行的利益冲突管理框架,在保护顾问独立性的同时,确保对活跃的顾问业务具有可操作性。
可以。成功费是并购及资本市场顾问业务中标准且商业上普遍接受的收费结构,在FSC框架下企业融资顾问可采用此类收费方式。顾问必须在委托文件中向客户披露成功费安排,包括计算依据、触发付款的里程碑,以及可能降低或豁免费用的任何情形。FSC的披露要求旨在确保客户理解费用结构及其可能带来的激励因素,而非禁止商业上正常的安排。

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